為了跟蹤研究我國(guó)紡織企業(yè)景氣變化情況，了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者對(duì)行業(yè)和本企業(yè)發(fā)展的信心，及時(shí)反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者近期遇到的突出問(wèn)題和對(duì)行業(yè)熱點(diǎn)問(wèn)題的看法，為政府調(diào)整產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)組織采取應(yīng)對(duì)措施、企業(yè)調(diào)整生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)策略提供第一手信息，中國(guó)紡織工業(yè)聯(lián)合會(huì)持續(xù)開(kāi)展紡織企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者調(diào)查問(wèn)卷活動(dòng)。
第三十七期調(diào)查問(wèn)卷工作于2019年7月完成。本期調(diào)查時(shí)間段為2019年04~06月。調(diào)查問(wèn)卷主要通過(guò)中國(guó)紡織工業(yè)聯(lián)合會(huì)各專業(yè)協(xié)會(huì)、各相關(guān)媒體、網(wǎng)上直報(bào)等方式發(fā)放和回收。調(diào)查問(wèn)卷由企業(yè)法人代表或經(jīng)營(yíng)管理主要負(fù)責(zé)人填寫(xiě)。
通過(guò)中國(guó)紡織工業(yè)聯(lián)合會(huì)相關(guān)部門(mén)、各專業(yè)協(xié)會(huì)和支持媒體的通力協(xié)作和共同努力，廣大企業(yè)積極參與，截至到發(fā)布報(bào)告日為止，共收回有效問(wèn)卷184份。經(jīng)數(shù)據(jù)整理、統(tǒng)計(jì)和綜合分析，形成本期指數(shù)分析報(bào)告。為政府相關(guān)部門(mén)、行業(yè)協(xié)會(huì)、企業(yè)經(jīng)營(yíng)者掌握行業(yè)發(fā)展新動(dòng)向，調(diào)整生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)策略提供參考。
一、紡織行業(yè)總體景氣狀況
總體景氣指數(shù)有所下降，企業(yè)對(duì)三季度運(yùn)行信心仍強(qiáng)。根據(jù)本期問(wèn)卷調(diào)查數(shù)據(jù)測(cè)算，2019年二季度紡織行業(yè)景氣指數(shù)為52.0，較2019年一季度行業(yè)景氣指數(shù)下降3.0個(gè)點(diǎn)，預(yù)期2019年三季度紡織行業(yè)景氣指數(shù)為57.5，高于本期景氣指數(shù)，顯示紡織企業(yè)對(duì)下一季度行業(yè)運(yùn)行信心提升。
從分項(xiàng)指數(shù)來(lái)看，呈現(xiàn)以下特點(diǎn)。
1.紡織生產(chǎn)指數(shù)上升，銷(xiāo)售指數(shù)下降
2019年二季度，雖然受到國(guó)內(nèi)外宏觀形勢(shì)日趨嚴(yán)峻的影響，行業(yè)景氣指數(shù)總體有所下滑，但企業(yè)不斷調(diào)整生產(chǎn)節(jié)奏，生產(chǎn)指數(shù)高于一季度。二季度生產(chǎn)指數(shù)為59.6，較2019年一季度上升3.8個(gè)點(diǎn)。
受?chē)?guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)復(fù)雜、國(guó)際市場(chǎng)需求乏力等因素影響，2019年二季度，新訂單指數(shù)為49.5，較2019年一季度下降9.4個(gè)點(diǎn)，其中，國(guó)外訂單指數(shù)為47.4，較2019年一季度下降8.2個(gè)點(diǎn)。
從國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)數(shù)據(jù)表現(xiàn)來(lái)看，二季度內(nèi)銷(xiāo)增速繼續(xù)回落，出口仍未扭轉(zhuǎn)負(fù)增長(zhǎng)（美元計(jì)）的勢(shì)頭。2019年1～6月，全國(guó)限額以上服裝鞋帽、針紡織品類零售額同比增長(zhǎng)3.0%，增速較2019年一季度回落0.3個(gè)百分點(diǎn)。全國(guó)紡織品服裝出口1242.31億美元，同比下降2.37%；以人民幣計(jì)算，紡織品服裝出口8440.1億元人民幣，同比增長(zhǎng)3.51%。
2.產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格和原料購(gòu)進(jìn)價(jià)格雙雙下滑
2019年二季度，產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格指數(shù)和原材料購(gòu)進(jìn)價(jià)格指數(shù)雙雙下滑。這與國(guó)家統(tǒng)計(jì)局統(tǒng)計(jì)的紡織原料類生產(chǎn)者購(gòu)進(jìn)價(jià)格與紡織業(yè)、服裝業(yè)、化纖業(yè)生產(chǎn)者出廠價(jià)格增速比一季度下滑相一致。我國(guó)紡織企業(yè)原料成本與銷(xiāo)售產(chǎn)品價(jià)格同步下降。
據(jù)測(cè)算，我國(guó)紡織行業(yè)原材料購(gòu)進(jìn)價(jià)格指數(shù)為55.7，較2019年一季度下降11.2個(gè)點(diǎn)。同期，產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格指數(shù)僅為41.8，較2019年一季度下降10.3個(gè)點(diǎn)。另?yè)?jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，2019年1～6月，工業(yè)生產(chǎn)者出廠價(jià)格紡織業(yè)、服裝業(yè)同比分別增長(zhǎng)1.1%、1.1%；化纖業(yè)同比下降1.4%；紡織原料類工業(yè)生產(chǎn)者購(gòu)進(jìn)價(jià)格同比增長(zhǎng)1.0%；增速均比2019年一季度有所下降。
3.原材料庫(kù)存下降，產(chǎn)成品庫(kù)存上升
2019年二季度，我國(guó)紡織行業(yè)原材料庫(kù)存指數(shù)47.5，較2019年一季度下降2.0個(gè)點(diǎn)。產(chǎn)成品庫(kù)存指數(shù)為59.6，比2019年一季度上升15.5個(gè)點(diǎn)�？梢�(jiàn)，受到國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)需求疲軟影響，我國(guó)紡織生產(chǎn)企業(yè)備貨放緩，庫(kù)存壓力增長(zhǎng)，生產(chǎn)企業(yè)的產(chǎn)品庫(kù)存上升較快。
整體來(lái)看，受市場(chǎng)放緩等因素影響，我國(guó)紡織行業(yè)總體景氣指數(shù)下降。而隨著國(guó)內(nèi)相關(guān)減稅降費(fèi)等政策發(fā)揮效果，三季度或?qū)⒂谢厣臻g，企業(yè)看好三季度運(yùn)行，信心有所增強(qiáng)。具體，2019年二季度較2019年一季度的主要分項(xiàng)指標(biāo)變化情況及對(duì)三季度的預(yù)期如下：
二、樣本企業(yè)基本情況
本期184家有效樣本企業(yè)，從地區(qū)分布結(jié)構(gòu)來(lái)看，樣本企業(yè)主要集中在東部地區(qū)，占88.0%；從企業(yè)規(guī)模來(lái)看，中型企業(yè)居多，占44.0%；從企業(yè)類型來(lái)看，私人控股企業(yè)居多，占62.5%，從行業(yè)類別來(lái)看，棉紡、家紡、服裝行業(yè)的企業(yè)占比較高。具體樣本分布情況如下表所示：
三、企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況
對(duì)于2019年二季度本企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)綜合情況，36.6%的企業(yè)選擇了“良好”，比2019年一季度企業(yè)選擇“良好”比例（41.7%）低5.1個(gè)百分點(diǎn)，明確表示經(jīng)營(yíng)“不佳”的企業(yè)為12.0%，較2019年一季度選擇“不佳”的比例上升4.1個(gè)百分點(diǎn)�？梢�(jiàn)，二季度樣本企業(yè)整體經(jīng)營(yíng)壓力不小。
從分地區(qū)來(lái)看，東、中部地區(qū)企業(yè)選擇“良好”的比例高于西部地區(qū)。從分行業(yè)來(lái)看，產(chǎn)業(yè)用、麻紡、化纖、紡機(jī)、印染企業(yè)選擇運(yùn)行狀況“良好”的比例均超過(guò)50%，經(jīng)營(yíng)狀況相對(duì)更為樂(lè)觀。從企業(yè)類型上看，企業(yè)選擇“良好”比重由大到小順序?yàn)橹行�、大型和小型企業(yè)。
1.本期市場(chǎng)需求疲軟，對(duì)下期市場(chǎng)預(yù)期謹(jǐn)慎
約有36.4%的企業(yè)訂貨（需求）量較上期有所增加，而上期調(diào)查中此項(xiàng)比重為40.8%，約有26.1%的企業(yè)訂貨（需求）量與上期持平�？傮w來(lái)看，2019年二季度企業(yè)訂貨量與上期相比有所下滑，也反映出二季度市場(chǎng)整體需求不旺。
本期國(guó)外訂貨（需求）量方面，增加的企業(yè)占24.3%，而上期調(diào)查中此項(xiàng)比重為31.9%。整體來(lái)看，國(guó)外訂貨需求量較上期判斷增長(zhǎng)的比重下降較多。
對(duì)于下期訂貨需求情況的預(yù)期，39.3%的企業(yè)預(yù)期會(huì)比本期有所增加�？梢�(jiàn)，企業(yè)對(duì)2019年三季度的市場(chǎng)需求判斷謹(jǐn)慎。其中，產(chǎn)業(yè)用、服裝、家紡企業(yè)對(duì)下期的訂單判斷持相對(duì)積極的態(tài)度，預(yù)期下期訂單量會(huì)有所增長(zhǎng)的企業(yè)占比均超過(guò)50%。
對(duì)下期國(guó)際市場(chǎng)需求預(yù)期方面，有24.2%的企業(yè)認(rèn)為下期國(guó)外訂貨量會(huì)比本期有所增加�？梢�(jiàn)，企業(yè)對(duì)2019年三季度的國(guó)際市場(chǎng)需求判斷非常謹(jǐn)慎。從分行業(yè)來(lái)看，所有行業(yè)企業(yè)對(duì)下一季度國(guó)際市場(chǎng)的預(yù)期都非常謹(jǐn)慎，沒(méi)有企業(yè)預(yù)期下期國(guó)外訂貨量增長(zhǎng)的占比超過(guò)50%，絕大多數(shù)行業(yè)對(duì)國(guó)際市場(chǎng)的預(yù)期都為持平。
2．本期企業(yè)生產(chǎn)加快，對(duì)下期預(yù)期謹(jǐn)慎判斷
從本期企業(yè)主要產(chǎn)品生產(chǎn)量上看，有43.4%的企業(yè)選擇生產(chǎn)比上期有所“增加”，而上期調(diào)查中此項(xiàng)比重為36.9%�？梢�(jiàn)，2019年二季度紡織企業(yè)生產(chǎn)較2019年一季度有所加快。
從企業(yè)規(guī)模來(lái)看，中型企業(yè)產(chǎn)品生產(chǎn)量增加比例超過(guò)大型和小型企業(yè)。從分行業(yè)來(lái)看，產(chǎn)業(yè)用、毛紡、麻紡、針織行業(yè)企業(yè)選擇產(chǎn)品產(chǎn)量增加的比重為100%。
對(duì)于2019年三季度企業(yè)主要產(chǎn)品生產(chǎn)量，預(yù)期增長(zhǎng)的企業(yè)比重有36.0%，略低于本期企業(yè)主要產(chǎn)品生產(chǎn)量增長(zhǎng)的比例（43.4%），企業(yè)對(duì)未來(lái)生產(chǎn)謹(jǐn)慎判斷。
3．本期產(chǎn)品價(jià)格下降，庫(kù)存壓力上升
有16.5%的樣本企業(yè)主要產(chǎn)品的平均銷(xiāo)售價(jià)格較上期有所增長(zhǎng)，有33.0%的樣本企業(yè)主要產(chǎn)品售價(jià)下降，表示持平的占50.5%。整體來(lái)看，產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格指數(shù)較2019年一季度下降。
對(duì)于下期產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格的判斷，預(yù)計(jì)下期產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格與本期持平的樣本企業(yè)占70.9%，僅有18.1%的企業(yè)預(yù)計(jì)產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格會(huì)有所上漲。可見(jiàn)，企業(yè)家普遍認(rèn)為三季度產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格提升空間有限。
在產(chǎn)成品庫(kù)存方面，調(diào)查結(jié)果顯示本期產(chǎn)品庫(kù)存較上期有所提升的比例占39.3%，庫(kù)存下降的比例為20.2%，而上期選擇庫(kù)存提升的比例為22.5%，庫(kù)存下降的比例為34.3%。總體來(lái)看，本期樣本企業(yè)產(chǎn)成品庫(kù)存壓力有所上升。
從分行業(yè)來(lái)看，產(chǎn)業(yè)用和針織企業(yè)產(chǎn)成品去庫(kù)存略多，產(chǎn)成品庫(kù)存下降的企業(yè)占比超過(guò)50%。對(duì)于下期產(chǎn)成品庫(kù)存的預(yù)期，選擇庫(kù)存下降的樣本企業(yè)比例為24.5%。樣本企業(yè)對(duì)下期產(chǎn)成品的去庫(kù)存判斷相對(duì)謹(jǐn)慎。
4．本期盈利減少，看好下期預(yù)期
企業(yè)盈利方面，有58.5%的樣本企業(yè)本期盈利較上期增加或持平，比上期樣本企業(yè)的判斷下降較多。從不同企業(yè)規(guī)模來(lái)看，中型企業(yè)有近四成盈利增長(zhǎng)，大型、小型企業(yè)中盈利增長(zhǎng)的比重較少，分別為25.4%、14.3%。
對(duì)于2019年三季度盈利判斷，預(yù)期盈利增加的企業(yè)比重為36.3%，高于本期實(shí)際盈利增加的企業(yè)比例6.8個(gè)百分點(diǎn)。表明，樣本企業(yè)對(duì)三季度盈利預(yù)期看好。
5．產(chǎn)能利用率上升，大型企業(yè)利用率高
產(chǎn)能利用水平方面，71.3%的樣本企業(yè)設(shè)備能力利用率保持在80%以上，比上期略升1.6個(gè)百分點(diǎn)。大、中型企業(yè)設(shè)備利用率高于小型企業(yè)，設(shè)備利用率在80%以上的企業(yè)比重分別達(dá)83.6%和75.0%。從分行業(yè)來(lái)看，棉紡、毛紡、麻紡、產(chǎn)業(yè)用和針織行業(yè)設(shè)備利用率80%以上的企業(yè)占比超過(guò)80%。
6．本期原料備貨上升，對(duì)下期備貨略顯謹(jǐn)慎
本期企業(yè)原料采購(gòu)量方面，有32.2%的樣本企業(yè)采購(gòu)量有所增加，與上期相比上升7.9個(gè)百分點(diǎn)。整體來(lái)看，本期企業(yè)的原料備貨積極性比上期有所提升。
對(duì)于下期原料采購(gòu)量的預(yù)計(jì)，有29.1%樣本企業(yè)選擇了“增加”，低于本期樣本企業(yè)的增加判斷。可見(jiàn)，樣本企業(yè)對(duì)下期原料備貨態(tài)度略顯謹(jǐn)慎。
四、企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理決策狀況
市場(chǎng)需求不足為企業(yè)第一關(guān)注問(wèn)題
對(duì)于本企業(yè)現(xiàn)階段生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中遇到的主要問(wèn)題，“市場(chǎng)需求不足”上升為企業(yè)最關(guān)注的問(wèn)題，尤其是國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求不足成為企業(yè)關(guān)注的重點(diǎn)。成本過(guò)快上漲問(wèn)題雖仍是企業(yè)經(jīng)營(yíng)者關(guān)注的問(wèn)題，但關(guān)注度下降，選擇第一選項(xiàng)的比例下降為18.0%（上期為31.5%）。隨著供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的深入推進(jìn)，企業(yè)對(duì)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的關(guān)注度不斷上升。本期認(rèn)為“國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求不足”是第一問(wèn)題的企業(yè)占比為26.8%，比上期占比（19.4%）上升7.4個(gè)百分點(diǎn)；認(rèn)為“國(guó)際市場(chǎng)需求不足”是第一問(wèn)題的企業(yè)占比為24.6%，比上期占比（15.3%）下降了9.3個(gè)百分點(diǎn)；認(rèn)為“貿(mào)易摩擦”是第一問(wèn)題的企業(yè)占比為15.3%，比上期占比（7.4%）上升7.9個(gè)百分點(diǎn)。
五、宏觀經(jīng)濟(jì)景氣情況
對(duì)當(dāng)前行業(yè)形勢(shì)判斷，企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者態(tài)度較上期樂(lè)觀度下降。有18.0%的樣本企業(yè)認(rèn)為當(dāng)前紡織行業(yè)總體運(yùn)行樂(lè)觀（上期為29.5%），有55.2%的企業(yè)認(rèn)為運(yùn)行狀況一般（上期為55.3%），持不樂(lè)觀判斷的比例與上期相比增加11.6個(gè)百分比。
從分行業(yè)來(lái)看，毛紡、產(chǎn)業(yè)用和麻紡行業(yè)持樂(lè)觀判斷的企業(yè)比例相對(duì)較高。
對(duì)于下期紡織行業(yè)總體運(yùn)行狀況的預(yù)期，選擇樂(lè)觀的企業(yè)比例為24.7%，高于本期實(shí)際選擇樂(lè)觀的企業(yè)比重，顯示企業(yè)對(duì)下期宏觀經(jīng)濟(jì)總體運(yùn)行持謹(jǐn)慎樂(lè)觀態(tài)度。
對(duì)于下期國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)的判斷，樣本企業(yè)對(duì)兩個(gè)市場(chǎng)的預(yù)期增加判斷都較為謹(jǐn)慎。預(yù)期下期紡織服裝國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求比本期“增加”的樣本企業(yè)僅20.3%；預(yù)期下期國(guó)外紡織服裝市場(chǎng)需求比本期“增加”的樣本企業(yè)也僅占21.0%。
六、企業(yè)經(jīng)營(yíng)者對(duì)熱點(diǎn)問(wèn)題的看法
1.行業(yè)未來(lái)投資趨勢(shì)
關(guān)于本期樣本企業(yè)對(duì)所屬行業(yè)未來(lái)投資趨勢(shì)的判斷調(diào)查中，有9.4%的企業(yè)表示未來(lái)投資增加，比上期調(diào)查數(shù)據(jù)略降0.3個(gè)百分點(diǎn)；有42.2%的企業(yè)表示未來(lái)行業(yè)投資將有所下降，比上期比重上升18.2個(gè)百分點(diǎn)。從分地區(qū)來(lái)看，東部地區(qū)企業(yè)認(rèn)為投資會(huì)增加的比重略高，而西部地區(qū)企業(yè)認(rèn)為未來(lái)投資下降的比例較大。從行業(yè)分布來(lái)看，家紡行業(yè)企業(yè)認(rèn)為未來(lái)投資增加的比例略高，為16.7%。
2.企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率水平
關(guān)于本期樣本企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率水平的調(diào)查中，總體看資產(chǎn)負(fù)債率在50%以下的企業(yè)占到了51.1%，比上期（49.5%）上升1.6個(gè)百分點(diǎn)；資產(chǎn)負(fù)債率在60%以上的企業(yè)占到樣本企業(yè)的22.2%，比上期（18.5%）上升3.7個(gè)百分點(diǎn)。企業(yè)總體負(fù)債率有所上升。分企業(yè)類型看，有26.5%的小型企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率大于60%。有43.5%的國(guó)有控股企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率要小于50%。分行業(yè)看，絲絹行業(yè)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率較高，資產(chǎn)負(fù)債率超過(guò)60%的企業(yè)比例占66.7%。
3.企業(yè)稅費(fèi)負(fù)擔(dān)
從企業(yè)稅費(fèi)負(fù)擔(dān)增減占比看，有近四成企業(yè)本期稅費(fèi)負(fù)擔(dān)減少，只有9%的企業(yè)感到稅費(fèi)負(fù)擔(dān)有所加重。從企業(yè)類型看，更多的大型紡織企業(yè)感到減稅降費(fèi)為企業(yè)帶來(lái)利好。分行業(yè)看，棉紡、印染、絲綢、針織行業(yè)超過(guò)60%企業(yè)感到稅費(fèi)負(fù)擔(dān)減輕了。
來(lái)源：中國(guó)紡織工業(yè)企業(yè)管理協(xié)會(huì)
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